Ο Άγιος Βασίλης έχει τρεις γιους: τον Μελ, τον Ντάριλ και τον Ρόυ και όλοι είναι ταλαντούχοι. Μιας και ο ίδιος σκοπεύει να αποσυρθεί, θα τους προτείνει έναν διαγωνισμό για την ανάδειξη του διαδόχου του: εκείνος που θα βρει πρώτος το αληθινό νόημα των Χριστουγέννων θα αναλάβει την επιχείρηση.